基金通识指南 篇一：嘿！了解基金吗？

张大妈家看到也有人写基金的，关于基金定投的内容比较多，但是成体系的内容没有，正好在做学习基金方面的知识，打算做个梳理，就把自己写的内容分享到上面来，如果可以的话，能坚持下去的话，就来一个系统的有框架的内容系列分享。

基金，有着它不同方式的使用指南！关于基金的内容，不止于基金和股票的关联很大，随着金融市场的发展，基金的形态发生着重大变化。

1、什么是基金

谈起基金，大都会和股票放在一起讨论，在人类历史上，股票和基金都是集合大量资金做特定用途的两项重大发明。基金（Fund）通俗的讲，就是为了某种目的，而专门设立的一笔资金池。比如要去旅游，可以单独设立一笔「旅游基金」。将自己的收入拿出一部分，作为「旅游基金」的存款储蓄。可是这样效率还是太慢，和储蓄又有啥什么区别，这是属于一种低层次的处理方式。

高层次的处理方式就是交给专人打理，让专业人士来运作。你把钱交给基金公司，基金公司设立特定的投资项目，由基金经理去投资管理。这是一种你自己炒股、投资水平太差或根本没去学习和了解的一种处理方法。不过前提是你信得过这些人。所以，基金也是金融信托的一种表现形式。当然你可以通过不断的学习摸索来让自己成为那个「专业人士」，管理自己的「旅游基金」或自己为达某样目的的基金。

就像诺贝尔的奖金设立的基金，如果不打理，每年给诺贝尔奖颁发的奖金也发不到今天了，由于打理的好，奖金的数额开始增多。

2、为什么要自己学习基金

你交给专业人士来运作，当然你要支付一定的佣金或者手续费，这在你申购或赎回基金的时候会扣除，并不是无偿的。由于中国的发展现状，金融信托这方面的制度和法律法规不是很完善，加上人们的意识很淡薄。这个行业并不能像国外那样，找个靠谱的就能「托付终身」，比如美国，他们称作「共同基金」，由于大家普遍认知度高，就交给专门的机构去打理了，美国人可以说家家都是基民。这和养老金挂钩基金有关。所以这是一个自己学习基金知识的理由。

其二，你交给的「专业人士」——基金经理，良莠不齐，不要说一只基金长期持有能实现翻倍，有的连不亏损就很难了，有些基金运作不善，导致基民大量赎回。行业的发展不平衡，体制内外的冲突，就像目前中国运作最好的基金经理那人已经进去啦！当然这是针对私募来说的。

其三，行业乱象和违规频繁。因此，加强自身对基金的认知就很重要。

3、基金的种类及用途

公积金：专为买房而设立的

社保基金：为医疗和养老的需求设立

还有各类公益基金、股权投资基金等

4、基金的黑历史

公募基金最早起源于19世纪欧洲，在20世纪初传到美国，二战后，共同基金发展空前。上世纪90年代来到中国。

1991年7月，珠信基金批准设立——中国首支基金。募集6930万元。

此后六年，全国先后设立75支基金，称为「老基金」。募集57亿元左右，当时由于中国市场投资品种匮乏，政府缺乏相关的金融监管经验，无明确法律指导，就出现了非常多的弄虚作假，严重亏损。但是行业乱象频发。基金经理违规违法操作，黑幕频频

1997年国务院公布实施《证券投资基金管理暂行办法》明确各类行为的规范，以及投资的范围规定，投资人的权利和义务，纷纷做了明确的规定。开启了新基金的时代。

1998年3月，基金金泰和基金开元面世。一大批新基金纷纷来袭，老基金也经过改造成为新基金，通称为「封闭式基金」。规模从几十亿增长到几百亿，开始了基金在中国的一段辉煌时期，但是行业乱象频发。基金经理违规违法操作，黑幕频频。

2001年9月以后，「开放式基金」开始进入人们的视野，华安创新基金正式发行，成为中国第一只开放式证券投资基金。但是主要投资于股市，不确定性很大，2002-2005年，大熊市，公募基金业绩糟糕亏损连连。

2004年6月1日，中国正式颁布《中华人民共和国证券投资基金法》简称《基金法》。从此公募基金真正走上了有法可依的正轨。规模从随后的2006-2007年大牛市中达到了空前的规模，从两三千亿扩张到三四万亿。

这里讲一个基金经理老鼠仓的概念，什么是老鼠仓。就是基金经理在用基民的钱买股票的时，先用自己的钱去买股票，拿基民的钱去抬轿子。

5、互联网金融

2013年6月，余额宝横空出世，把货币基金，用互联网模式发展，销量迅速达到5000亿，今天规模到1.13万亿，成为全球最大的货币基金。互联网金融开始迅速发展。

基金开始成为老百姓的一种理财产品，品种不在单一。我们通俗的学习的是证券投资基金。中国的基金市场和股市相关度比较高，所以是靠天吃饭，股市好，跟着好股市不好，跟着也不好，所以我们在投资基金的时候选择相关度低的品种。可以用基金来投资别的市场。现在基金的投资品种非常丰富。比如高风险，低风险、债券、票据、黄金、石油、期货、期权等等 。找到适合自己的产品，进行配置。

尾巴

我把学习基金做一个系统和框架化的梳理，这也是学习方式的一种改变和尝试，虽然这个时代碎片化学习将是不可逆转的趋势， 为了能让自己尽快更上这种节奏，把一个主题用通识的内容穿起来，也能做到科普的作用，由于是日常的科普，不会很面面俱到，不过大部分东西还是会详细赘述的。