春节前市场普涨，AI应用板块成为最大亮点。字节跳动的Seedance 2.0视频模型引爆市场，被视为行业颠覆性力量。此轮反弹能否持续，以及面对长假，是持股还是持币过节，成为当前市场关注的焦点。
智能速览
市场普涨，成交量放大，抛压减轻
黄仁勋表态刺激算力板块反弹
字节Seedance 2.0模型被赞“地表最强”，引爆AI应用行情
AI视频生成可用率大幅提升，制作成本显著降低
人民币汇率持续走高，国际投行普遍看好
统计显示，A股春节前后上涨概率较大，持股或更优
精华内容
此次市场的回暖并非偶然，其背后有着清晰的技术催化和产业逻辑。从算力基础到应用爆发，AI产业链正迎来新一轮的价值重估，而节前的投资选择也需要更审慎的思考。
市场回暖普涨
今日市场迎来普涨格局，中位数涨幅达到1.29%，上涨个股数量高达4600只。成交量相较于上周五增加1000亿，达到2.27万亿元。这个量能水平下的普涨，在一定程度上反映出市场经过上周的调整后，整体的抛压已经显著减轻，为指数的进一步反弹奠定了基础。
算力板块反弹
科技板块率先迎来反弹，其中古典算力“易中天”开盘便强势上攻。这背后的驱动力主要有两点：一是美国市场对美联储新主席沃什缩表的担忧情绪正在淡化；二是英伟达CEO黄仁勋在周末公开表示，科技行业激增的AI基础设施支出不仅合理，而且具备长期可持续性。这番讲话直接刺激英伟达在上周五大涨7.87%，并带动国内相关算力公司在调整一周后大幅反弹。
AI应用引爆点
今日AI应用板块成为最靓的仔，其导火索是字节跳动旗下即梦AI发布的视频模型Seedance 2.0。该模型于2月6日发布，经过周末的持续发酵，今日在资本市场开始集中爆发。众多体验者均表示该模型效果惊艳、远超预期。《黑神话：悟空》制作人冯骥更是评价其为“当前地表最强的视频生成模型，没有之一”，并指出其将带来内容制作成本趋近算力边际成本的革命。
成本革命开启
根据极客公园的测算，Seedance 2.0生成15秒视频的可用率或高达90%，相较此前行业约20%的平均值提升幅度巨大。可用率的提升意味着实际制作成本的显著下降。以一个90分钟的视频项目为例，成本有望从1万多元降低到2000元左右。成本的降低将极大提升行业使用量，推动AI应用在更多场景中落地，并带动云服务、存储、算力等整个AI产业链的投资机会。
节前投资策略
春节前仅剩4个交易日，持股还是持币成为投资者面临的选择题。对最近10年上证指数的统计数据显示，春节前5个交易日上涨概率为70%，节前1个交易日上涨概率为60%；节后1个交易日上涨概率为60%，节后5个交易日上涨概率为70%。从数据上看，综合节前和节后表现，持股过节获利的概率相对更大。当然，选择持币过节的投资者也可以考虑国债逆回购，让假期资金也能产生收益。
AI技术的每一次突破都在重塑产业格局，为市场带来新的增长引擎。面对即将到来的春节假期，与其纠结于短期波动，不如关注由技术驱动的长期价值。这轮由国内科技公司引领的AI应用行情，最终能跑出多少黑马？
