随着50万亿天量定存到期，面对利率下行，储户正积极寻找稳健的“存款贵替”。银行理财凭借其优势，率先打响资金争夺战，为普通投资者提供了新的选择路径，揭示了低利率时代资产配置的新趋势。
智能速览
2026年预计有50万亿定期存款到期，储户面临利率腰斩的困境。
银行理财子公司密集推出“固收+”等产品，积极承接“搬家”的存款资金。
理财产品不断创新，如降低起购门槛的港股打新策略产品，让普通人也能参与。
“固收+”产品以稳健底仓搭配多元资产，其收益率普遍高于纯固收产品。
理财子公司通过代销渠道下沉至三四线城市，互联网银行则利用社交媒体获客。
精华内容
在这场关乎万亿资金流向的争夺战中，银行理财如何精准卡位，又有哪些产品策略值得关注？
万亿资金争夺战
2026年，将有高达50万亿元的一年期以上定期存款到期。三年前还能锁定3%以上年利率的储户，如今面对的却是几乎找不到2%收益产品的窘境。这笔庞大的资金，因其潜在的增值需求，已成为银行理财、保险、基金等多方觊觎的“香饽饽”。
据中金公司测算，在“存款搬家”趋势下，预计将有2万亿至4万亿元的资金流向银行理财等非定存领域。这为银行理财行业带来了前所未有的发展机遇，固收+及股混类理财产品的同比增速有望达到20%。
产品创新与普惠
为承接这批资金，“固收+”类理财产品成为市场主力。这类产品以债券资产为稳健底仓，同时灵活配置股票、黄金、美元等资产以增强收益。
数据显示，2025年“固收+”产品平均收益率为2.35%，高出纯固收产品24个基点。产品创新上，部分机构打破了高门槛壁垒。例如，网商银行“增利宝”上线了“1元起购”的私行同款港股打新产品，近一月年化收益率达13.93%，让普通投资者也能参与以往高净值用户专属的投资策略。
渠道下沉与线上获客
除了产品创新，渠道也成为争夺的关键。传统理财子公司正通过与地方性农商行签署代销协议，将服务触角延伸至三线及以下城市，挖掘下沉市场的庞大财富管理需求。
与此同时，网商银行、微众银行等互联网平台则利用自身流量优势，在小红书、抖音等社交媒体上通过“内容种草”的方式获客。这种线上线下结合的渠道策略，使得理财服务能够更广泛、更精准地触及潜在客户。
为何选择“固收+”
“固收+”产品的火爆，根源在于其精准定位了低利率时代投资者的核心诉求：既不甘心资金在低息存款里“躺平”，又害怕市场波动导致本金亏损。
“固收+”产品兼顾稳健与弹性的特点，恰好满足了这一矛盾的需求。专家认为，资金的流向折射出市场需求的变迁，银行理财对存款的争夺，本质上是对居民“稳健增值”需求的精准回应，也是行业走向精细化、专业化的转型契机。
