我在三个APP各买过一次黄金，只有一种能提出金条

上周朋友发我一张截图，说"我在支付宝买了点黄金"。

我问他：几克？

他愣了半天，说"上面写的是多少钱"。

这事挺普遍的。同样一个"买入"按钮，三个渠道卖给你的其实是三种东西，只是都叫黄金。

今天早上开盘就有个好例子：黄金 T+D 从上周五的 872.5 跳到 881.72，一夜之间涨了 9.22，涨幅 1.06%。这 9.22 落在谁头上，取决于你在哪个渠道、几点下的单。

一、你买的是"份"，不是"克"

支付宝里那个"黄金"，全称叫黄金 ETF 联接基金。你持有的是基金份额，净值每天只有一个数。

它有个绕不过去的特点：你提不出金条。想变现只能赎回成钱，钱再进入你的余额。

银行的积存金不一样。账上记的是克数，1.134 克就是 1.134 克，攒到一定量可以申请提实物。

这不是优劣问题，是用途问题。想随时变现、不想碰实物，基金份额更省事；想的是"手里有一块真东西"，那就得看克。

但你得知道自己买的是哪种。我朋友那个问题，本质是"我买了 1000 块，这 1000 块对应多少金子"，答案是 1.134 克（按今早 881.72 算）。

二、同一个 15:30，三个价格

这才是最容易吃亏的地方。

支付宝那条线是 15:00。15:00 前下单，按当天的净值算；15:00 之后，按下一个交易日的净值算。

所以周五下午 15:30 你在支付宝点了买入——成交的不是周五的价，是周一（今天）的价。今天 881.72，上周五 872.5，你多付了 9.22 一克。

10 克就是 92.2 元。

银行 APP 的积存金是盘中按实时价成交，周五三点半买，拿的就是 872.5 附近。中信银行的夜盘能到次日凌晨两点，更晚的时间也接得上。

同样是"周末想加点仓"，两条通道给你的是差 92 块的账。而且这个差不是手续费，是你根本没注意的时间差。

三、费用藏在"持有多久"里 三家我都实际买过 1000 块，把三条路的成本摆一起： 支付宝黄金 ETF 联接：申购一般不收费，赎回按持有天数分档——7 天内 1.5%，7 到 30 天 0.1%，满 30 天才免。1000 块买进去第三天想卖，赎回费 15 元。 京东代销的积存金：买入 0，卖出 0.4%。1000 块卖出去收 4 元。 银行按克收的：2.2 元一克。1000 块买 1.134 克，来回一趟大约 2.5 元。 同样持有不到一个月，最贵和最便宜差出 12 块多——12 块不是金价给的，是"你打算持有多久"这件事给的。 短期进出，基金份额那 1.5% 是最狠的一刀；拿满一个月，它反而是零成本。所以别问哪家最便宜，先问自己这笔钱打算放多久。

四、抄作业：按用途选，不按费率选

1. 只想跟着金价喝口汤、随时能卖——基金份额那条路，但记住 30 天这个坎，别在 7 天内卖。

2. 想攒着、以后可能提实物或者给孩子留——按克记的积存金，选点差低的。

3. 下单前先看一眼时间。过了 15:00，问问自己：我现在这个价，是今天的还是明天的？

4. 算总成本，别只算买入。买入免费不等于便宜，卖出那一端才是真金白银。

我自己现在的攒金账户放在中信百信银行，点差 2.2 元一克，没有开户费、管理费、赎回费，晚上能交易到次日凌晨两点。选它主要是三个原因凑齐了：按克记、点差固定、下班后还开着。

黄金这东西，买的时候都觉得自己在投资，卖的时候才发现是在付通道费。

先把通道搞清楚，再谈价格。